柳井市街の洪水防除と当該地方の工業用水の確保を目的として昭和45年に完成しました。

平成21年より黒杭川上流ダムの建設にあわせ、工業用水の確保容量を治水（洪水調節）容量としたので、目的は洪水防除と正常流量の確保となりました。

ダム湖周辺には、温水プール、テニス場、広い芝生や大型複合遊具が整備された本格的な大型スポーツ公園の「柳井ウェルネスパーク」があり、花と緑を一年中楽しめる公園の「やまぐちフラワーランド」もあります。